锦天城、竞天公诚助力中芯国际406亿收购中芯北方

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中国证监会于5月21日批准晶圆代工公司中芯国际通过增发股份收购子公司中芯北方49%股权的重组方案,交易对价达406.01亿元,为科创板设立以来规模最大的重组。锦天城律师事务所竞天公诚律师事务所为交易提供法律服务。

锦天城所项目牵头合伙人、高级合伙人王立告诉《商法》:“本次交易直接增厚上市公司归母净利润、提升资产质量与综合盈利能力,增强上市公司持续经营能力与核心竞争力,充分保障上市公司全体股东的长远利益。”

中芯国际在港交所和上交所科创板两地上市,本交易亦是首单“A+H”红筹公司重组。同时, 此次交易创下国产晶圆代工行业并购交易金额记录。

并购重组前,中芯国际及其子公司持股中芯北方51%,其余股东为国家集成电路基金(32%)、集成电路投资中心(9%)、亦庄国投(5.75%)、中关村发展(1.125%)及北京工投(1.125%)。中芯国际将以每股74.20 元价格发行约5.47亿股,占发行后总股本的6.4%。重组完成后,中芯国际将达成对中芯北方的全资控股。

锦天城所担任中芯国际的交易律师,由王立牵头,团队成员包括高级合伙人沉诚、鲍方舟及合伙人杨继伟、卢晴川、钟杭、许菁菁;竞天公诚所为中芯国际提供港股审批及信息披露相关咨询。

国家集成电路基金分别于2016年5月和2017年8月认购中芯北方股份,共出资15.36亿美元。此次重组完成后,国家集成电路基金将从这笔投资中获得超20亿美元的交易收益。

本交易于2025年8月29日公布,于2026年2月25日获得上交所受理,并在同年5月11日通过上交所并购重组委员会审议。从受理到过会仅用时不到叁个月。

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